Impact of Budget Preparation on Budget Implementation in the Government Agencies of the Royal Government of Bhutan

Abstract

The amount of funds underutilized by the government agencies in the Royal Government of Bhutan by the end of the fiscal year has been a cause of concern to all the stakeholders inside and outside the country in the public management field. As such, on this basis the study sought to determine the impact of budget preparation on the budget implementation and find out if ineffective budget preparation was the cause of the underutilized budget at the end of the fiscal year. The study was carried out in 10 Ministries and 20 District Government Offices of the Royal Government of Bhutan. The purposive sampling method was used and the respondents were the Finance Officers working in those 30 Government Agencies. The data were analyzed using SAS and the result revealed that effective budget preparation would enhance the budget implementation. According to the findings, the budget preparation process overall is effective in the government agencies. However, the budget preparation is not the only factor which influence the budget implementation. The study hence recommends further research be done taking other budgeting process to broaden the causes of budget utilization. Based on the findings, it is recommended that finance officers be trained and enhance their skills and knowledge with regard to budgeting and preparation of realistic budget. The underutilization of budget in the Ministries were attributed to the incorporation of donor funded activities without the actual receipt of the donor fund. Therefore, the incorporation of the donor funded activities needs to be reviewed by the Department of National Budget.

회계연도 말까지 부탄 왕립 정부의 정부기관들이 충분히 활용하지 못한 예산은 공공 관리 분야, 국가 내외의 모든 이해당사자들에게 우려의 원인이 되어 왔다. 이를 바탕으로, 본 연구에서는 예산 편성이 예산 집행에 미치는 영향을 파악하고, 비효율적인 예산 편성이 회계 연도 말에 활용되지 않은 예산의 원인인지 아닌지 알아내고자 하였다. 이 연구는 부탄 왕립정부 산하 10 개 중앙부처와 20 개 지방정부에서 실시되었다. 의도적 표본 추출 방법을 사용했으며 응답자들은 30 개 정부 기관에서 근무하는 재정 공무원이었다. 데이터는 SAS 를 사용하여 분석되었으며, 그 결과 효과적인 예산 편성이 예산 집행을 강화한다는 것이 밝혀졌다. 조사 결과에 따르면, 예산 편성 과정은 전반적으로 정부 부처에 효과적이다. 그러나 예산 편성이 예산집행에 영향을 미치는 유일한 요소는 아니다. 따라서 본 연구는 예산 활용의 원인을 더 알아보고 확대하기 위한 다른 예산 프로세스를 취한 추가 연구를 실시할 것을 권장했다. 그 조사 결과에 따르면, 재무 담당자들은 예산 편성 및 현실적 예산의 준비와 관련하여 훈련되어야 하고, 그들의 기술과 지식을 향상시킬 것을 권고하였다. 정부 부처의 예산 활용률이 낮은 것은 기부자의 기금을 실제로 수령하지 않은 상태에서 기부자 자금 지원 활동을 통합하는 데 기인하였다. 따라서 기부자 기금 활동의 통합은 국가 예산 부서에서 검토할 필요가 있다.